آموزش اندیکاتور تراکم و توزیع (A/D)

شاخص تراکم و توزیع یا تجمع و توزیع توسط مارک چیکن معرفی شده است که این شاخص بر پایه رابطه حجم با قیمت عمل می‌کند تا مشخص کند که آیا دارایی انباشته یا توزیع شده است. انباشت دارایی به معنی بالا رفتن حجم خریدها و توزیع به معنی بالا رفتن حجم فروش هاست. شاخص A/D می‌تواند اختلافات بین قیمت سهام و جریان پول را شناسایی کند.

آموزش اندیکاتور تراکم و توزیع (A/D)
آموزش اندیکاتور تراکم و توزیع (A/D)

معرفی اندیکاتور تراکم و توزیع یا A/D (Accumulation/Distribution Indicator)

    

آموزش اندیکاتور تراکم و توزیع A/D: اندیکاتور A/D نشانگر رابطه حجم معاملات با نوسانات قیمتی است.

    

معرفی اندیکاتور تراکم و توزیع یا Accumulation/Distribution Indicator
شاخص تراکم و توزیع یا تجمع و توزیع توسط مارک چیکن معرفی شده است که این شاخص بر پایه رابطه حجم با قیمت عمل می‌کند تا مشخص کند که آیا دارایی انباشته یا توزیع شده است. انباشت دارایی به معنی بالا رفتن حجم خریدها و توزیع به معنی بالا رفتن حجم فروش هاست. شاخص A/D می‌تواند اختلافات بین قیمت سهام و جریان پول را شناسایی کند. از این رو شاخص تراکم و توزیع معیاری برای تشخیص کاهش یا افزایش قیمت به حساب می‌رود و هم چنین واگرایی بین قیمت و حجم را که علامت ضعف روند و برگشت احتمالی آن است را نشان می‌دهد. A/D ابتدا قیمت‌های باز و بسته شدن را با محدوده معاملاتی یک دوره مقایسه می‌کند و از نتیجه به دست آمده، به حجم معاملات وزن می‌دهد و بدین ترتیب برای هر حجمی وزنی تعیین می‌کند.
به طور خلاصه این اندیکاتور به این سؤال پاسخ می‌دهد که آیا تغییرات حجم معاملات از ادامه روند حمایت می‌کند یا خیر؟ اگر بازار روند صعودی داشته باشد، اما به تدریج حجم معاملات کاهش یابد، یعنی قدرت حرکات صعودی ضعیف است و شاید با یک فروش گسترده در بازار، قیمت‌ها سقوط کنند. یا اگر قیمت در حال کاهش باشد، اما حجم معاملات به تدریج افزایش یابد، به این معنی است که قدرت فروشندگان ضعیف است و حجم خریدها در حال افزایش است. در چنین شرایطی می‌توان گفت که بازار به زودی به سمت بالا باز خواهد گشت.

   

این اندیکاتور می تواند نشان دهد که نیرو های عرضه و تقاضا چگونه بر قیمت تاثیر می گذارند. آیا عرضه و تقاضا با جهت تغییرات قیمتی همخوانی دارند یا در جهت مخالف حرکت می کنند؟ اندیکاتور A/D توانایی بررسی قدرت خریداران یا فروشندگان را در یک دوره زمانی خاص دارد. به طور مثال اگر قیمت سهام یا جفت ارزی به نزدیکی اوج قیمتی خود در یک دوره برسد و حجم معاملات هم بالا باشد، اندیکاتور A/D یک جهش صعودی را نشان خواهد داد. اما اگر بازار به اوج قیمتی نزدیک شود، اما حجم معاملات پایین باشند، اندیکاتور A/D حرکت جدی نخواهد داشت. همچنین اگر حجم معاملات بالا باشد، اما قیمت در وسط دامنه قیمتی دوره قرار گیرد، باز هم اندیکاتور A/D تغییر قابل توجهی نخواهد داشت.
اندیکاتور A/D قابلیت ارزیابی قدرت روند بازار و پیش بینی بازگشت های احتمالی آینده را دارد. به طور مثال اگر قیمت در روند نزولی قرار داشته باشد، اما اندیکاتور A/D سیر صعودی داشته باشد، به این معنی است فشار های خرید یا تقاضا در حال افزایش است و به زودی قیمت هم به سمت بالا باز خواهد گشت. یا اگر قیمت سیر صعودی دارد اما اندیکاتور A/D به سمت پایین بازگشته، به این معنی است که فشار های فروش یا عرضه در حال افزایش است. در چنین شرایطی باید برای بازگشت نزولی قیمت ها آماده شد.
در هر صورت باید توجه داشته باشید که شیب اندیکاتور A/D نشانگر قدرت روند است. شیب صعودی اندیکاتور A/D تاییدی بر قدرت روند صعودی است. شیب نزولی اندیکاتور A/D هم نشانگر قدرت روند نزولی است.

  

معایب اندیکاتور تراکم و توزیع
شاخص A/D گپ‌های قیمتی را در نظر نمی‌گیرد و از این رو، استفاده از این شاخص موجب می‌شود تا اهمیت گپ‌های قیمتی نادیده گرفته شود. از آنجایی که خط A/D بسیار به حرکات قیمت (مخصوصاً قیمت بسته شدن) وابسته است و اکثراً همراه با قیمت حرکت می‌کند، به همین دلیل واگرایی‌های کمی نشان می‌دهد.

  

اضافه کردن اندیکاتور A/D به چارت در متاتریدر
این اندیکاتور به طور پیش‌فرض در متاتریدر (MT4) وجود دارد. برای اضافه کردن آن به نمودار قیمتی کافی است از منوی Insert به منوی Indicators بروید و سپس روی گزینه Volume کلیک کنید. در منوی باز شده اندیکاتور Accumulation/Distribution Indicator را انتخاب کنید.

    

آموزش اندیکاتور تراکم و توزیع A/D: این اندیکاتور به طور پیش فرض در متاتریدر وجود دارد. تنها کافی است طبق تصویر بالا آن را به نمودار قیمتی اضافه کنید.

    

متاتریدر پیش از اضافه کردن اندیکاتور به نمودار قیمتی یک پنجره باز می‌کند. این پنجره تنظیمات پیش‌فرض اندیکاتور را نمایش می‌دهد. شما می‌توانید رنگ اسیلاتور را انتخاب کنید. با کلیک روی دکمه OK اندیکاتور به نمودار شما اضافه خواهد شد. شما می‌توانید از دکمه Reset هم برای بازگردان تنظیمات به حالت پیش‌فرض استفاده کنید.

   

آموزش اندیکاتور تراکم و توزیع A/D: شما می توانید بر اساس نیاز و سلیقه خود این اندیکاتور را شخصی سازی کنید.

    

واگرایی سیگنال اصلی اندیکاتور تراکم و توزیع A/D

   

سیگنال‌ های اندیکاتور تراکم و توزیع یا A/D
شاخص تجمع و توزیع می‌تواند همانند سایر اندیکاتورها سیگنال خرید یا فروش صادر کند که این سیگنال‌ها به صورت واگرایی صعودی یا واگرایی نزولی است. اگر اوج یا کف‌های قیمتی تشکیل شده در بازار توسط اوج یا کف‌های خط A/D تائید نشوند، می‌گوییم که بازار واگرایی دارد.
در واگرایی صعودی، بازار کف‌های قیمتی پایین‌تری ثبت می‌کند، اما در عین حال خط A/D متناظر با آن کف‌های قیمتی بالاتری را ثبت می‌کند. کف قیمتی پایین‌تری که در نمودار تشکیل می‌شود نشانگر روند نزولی فعلی بازار است، اما کف قیمتی متناظر باآنکه در خط A/D تشکیل شده و بالاتر از کف قبلی است نشان می‌دهد که قدرت فروشندگان کاهش یافته است یا در آینده نزدیک از شروع رالی صعودی در بازار حکایت دارد.

  

سیگنال فروش اندیکاتور تراکم و توزیع یا A/D

    

آموزش اندیکاتور تراکم و توزیع A/D: واگرایی مهمترین سیگنال این اندیکاتور تکنیکال است. واگرایی نزولی نشان می دهد که رشد قیمتی بازار از سوی اندیکاتور A/D تایید نمی شود. پس به زودی شاهد سقوط قیمت ها خواهیم بود.

    

در نمودار روزانه طلا شاهد تشکیل اوج‌های قیمتی بالاتری در بازار هستیم اما درست در همین حین اوج‌های تشکیل شده در خط A/D نزولی هستند. این یعنی هر چند هنوز حرکات قیمتی بازار متمایل به صعودی است، اما قدرت خریداران کاهش یافته است و باید انتظار کاهش قریب‌الوقوع قیمت‌ها را داشت. این واگرایی نزولی به خوبی عمل کرده است.

  

سیگنال خرید اندیکاتور تراکم و توزیع یا A/D

    

آموزش اندیکاتور تراکم و توزیع A/D: واگرایی مهمترین سیگنال این اندیکاتور تکنیکال است. واگرایی نزولی نشان می دهد که افت قیمتی بازار از سوی اندیکاتور A/D تایید نمی شود. پس به زودی شاهد افزایش قیمت ها خواهیم بود.

    

در نمودار روزانه EURUSD شاهد تشکیل کف‌های قیمتی پایین‌تری در بازار هستیم اما درست در همین حین کف‌های تشکیل شده در خط A/D صعودی هستند. این یعنی هر چند هنوز حرکات قیمتی بازار متمایل به نزولی است، اما قدرت فروشندگان کاهش یافته است و باید انتظار افزایش قیمت‌ها را داشت. این واگرایی صعودی به خوبی عمل کرده است.

    

آموزش اندیکاتور تراکم و توزیع A/D: اندیکاتور A/D توانسته به خوبی الگوی بازگشتی کف دو قلو را تایید کند.

     

در نمودار چهارساعته AUDUSD شاهد تشکیل کف‌های قیمتی هم سطح در بازار هستیم اما در اندیکاتور، کف‌های تشکیل شده در خط A/D صعودی هستند. این یعنی هر چند هنوز حرکات قیمتی بازار متمایل به نزولی است، اما نشانگر کاهش قدرت فروشندگان در بازار است. این واگرایی صعودی است و الگوی نموداری کف دوقلو را هم تائید کرده است.